白衣渡江是一次三国史上最成功最经典的偷袭战之一。这是吕蒙和陆逊共同策划的针对当时最负盛名的大将关羽的一次大阴谋。先是吕蒙抱病，推荐陆逊接手军队事务。陆逊以其年少，关羽必不防备，加上托书示弱，关羽为人骄横，自然落到了这个圈套之中。最后关羽在重夺荆州无望之下，只得率领余下残兵退守麦城，最终因弹尽粮绝，被俘被杀。
　　公元219年（建安二十四年），曹操被关羽打得喘不过气来，一面尽全力阻挡关羽，一面派人“许（诺）割江南以封（孙）权”，叫孙权起兵袭击关羽的后方来减轻曹魏的压力。 　　东吴集团中的有识之士，一直都有关于全占荆州的主张。甘宁：“南荆之地。山陵形便，江川流通，诚是国之西势也。”鲁肃：“夫荆楚与国邻接，水流顺北，外带江汉，内阻山陵，有金城之固，沃野万里，士民殷富，若据而有之，此帝王之资也。”之前因为“联刘抗曹”的重要性大于了荆州的重要性，江东以鲁肃为代表的联盟派一直攻打荆州的没有动静，而此时关羽攻打襄阳、樊城，进展颇为顺利，若置之不顾，刘备实力大增，足以和曹操抗衡，而东吴沦为最弱势的一方。关羽的威胁更大，他占据着长江的中上游，顺江而下来吞并吴国是十分容易的事。“联刘抗曹”的重要性已经小于了荆州的重要性。
　　吕蒙秘密向孙权建议，说如果现在命令征虏将军孙皎守南郡，潘璋驻守白帝，蒋钦率领流动部队一万人沿长江上下活动，哪里出现敌人，就在哪里消灭，而吕蒙本人在上游据守襄阳，这样，“何忧于操？何赖于羽？”还说：关羽为人自负、实力雄厚，对我们并不是真心相待。现在关羽之所以未立即向东进攻我们，是因为您圣贤英明，我和其他将领们还没死。如今，不在我们强壮时解除这一后患，一旦我们都死去，那时再欲和他较量是一定会失败的。孙权仔细考虑了一下，决定攻打荆州。
　　吕蒙来到陆口，发现关羽虽然去征讨樊城，却留下很多军队防守，急促之间也不能有什么新的突破。吕蒙就对孙权建议，说要用一个还没有什么知名度的人来接替自己，让关羽不再担心东吴而放松戒备，并且推荐了陆逊，说他“才堪负重，而未有远名，非羽所忌”。孙权同意了吕蒙的建议，而陆逊一到陆口就写信给关羽，全方位地歌颂了关羽的功德（称其功美），同时一再地表示自己很年轻，没有经验，愿意再为两方的和平友好继续努力，并且还希望关羽能够多多关心和支持自己（为尽忠自托之意）。
　　关羽果然上当，对东吴不再存有戒心（羽意大安，无复所嫌），便逐渐把东线的军队北调赶赴樊城前线。得到消息的吕蒙来到浔阳，把精锐士卒都埋伏在船舱里。在甲板上摇橹、扬帆的船工一律穿上普通衣服而不带甲胄（使白衣摇橹），把自己装扮成商人（作商贾人服），沿着长江向江陵进发，沿途关羽的巡哨都没有引起警觉，反而所有的岗哨的军士都被“尽收缚之”。
　　由此可见，关羽对吕蒙如此巨大的军事行动竟一无所知。等关羽得到消息已经太晚了，最终关羽败走麦城。